A Telecom Italia comunicou ao mercado nessa quarta-feira, 29, o resgate antecipado de títulos de dívida (bonds) híbridos no valor de 750 milhões de euros. Os bonds venceriam apenas em 2073, mas perderam a vantagem financeira com o rebaixamento da nota de crédito da holding italiana pela Mood's para o patamar especulativo ("junk") em outubro do ano passado. Isso porque em julho passado a Mood's alterou sua metodologia e passou a considerar que bonds híbridos de empresas no patamar especulativo passariam a ser considerados integralmente como dívida – emissões tradicionais contam bonds híbridos metade como dívida e a outra metade como equity.
Os 750 milhões de euros em títulos foram emitidos em 13 de março de 2013 e devem ser resgatados no dia 3 de março ao preço de 101% do valor principal mais os juros devidos.
